Bourse : Quelle stratégie pour investir en actions, battre les indices, sans y passer trop de temps ?
Investir en bourse sans y consacrer trop de temps tout en visant à battre les indices peut s'avérer être un défi. Cependant, avec une stratégie appropriée, cela reste possible. Voici les éléments clés à considérer.
Par Bertrand Dubourg
Ce qu'il faut faire
Choix de Stratégie d'Investissement :
Investissement Passif: Cela implique d'investir dans des fonds indiciels ou des ETFs (Exchange Traded Funds) qui répliquent les performances d'un indice boursier. Cette stratégie nécessite peu de temps, car elle minimise les transactions actives.
Investissement Actif: Pour ceux qui souhaitent battre les indices, l'investissement actif est une option. Cela implique la sélection de titres individuels en se basant sur des analyses fondamentales ou techniques. Cette approche demande plus de temps et de connaissances.
Diversification du Portefeuille :
Investir dans une variété d'actions et de secteurs peut aider à réduire le risque tout en offrant une chance de battre les indices.
Automatisation et Utilisation de Robo-Advisors :
Les robo-advisors peuvent gérer un portefeuille d'investissement en fonction des objectifs et de la tolérance au risque de l'investisseur, ce qui peut économiser du temps.
Investissement Régulier :
L'investissement régulier, comme le plan d'investissement programmé (DCA - Dollar Cost Averaging), permet d'investir un montant fixe à intervalles réguliers, réduisant ainsi l'impact de la volatilité du marché.
Suivi et Rééquilibrage du Portefeuille :
Bien que l'objectif soit de minimiser le temps passé, un suivi périodique du portefeuille est essentiel. Rééquilibrer le portefeuille une ou deux fois par an peut suffire.
Formation et Information :
Avoir une compréhension de base des marchés financiers et rester informé des développements économiques peut aider à prendre des décisions éclairées sans y passer trop de temps.
Utilisation de Limites et d'Ordres Automatiques :
Utiliser des ordres stop-loss ou des ordres à cours limité peut aider à gérer les risques sans nécessiter une surveillance constante du marché.
Focus sur le Long Terme :
L'investissement à long terme permet de lisser les fluctuations à court terme et de bénéficier de la croissance à long terme du marché.
Attention aux Frais :
Les frais de gestion et de transaction peuvent réduire les rendements. Choisir des options à faible coût est crucial pour maximiser les gains.
Considérer les Impacts Fiscaux :
Comprendre les implications fiscales des décisions d'investissement peut aider à optimiser les rendements après impôts.
- En résumé, une combinaison de stratégies passives et actives, l'utilisation de la technologie, une bonne diversification, et une approche disciplinée peuvent aider les investisseurs à atteindre leurs objectifs sans consacrer un temps excessif à la gestion de leurs investissements.
Les erreurs à absolument éviter quand on débute en bourse
Débuter en bourse peut être un défi et il est courant de faire des erreurs. Pour minimiser les risques et maximiser les opportunités, voici les erreurs courantes à éviter pour les débutants en bourse :
Manque de Connaissances et d'Éducation :
Se lancer en bourse sans une compréhension de base des marchés financiers, des instruments d'investissement et des principes fondamentaux d'analyse est une erreur fréquente. Il est essentiel de se former et de comprendre ce dans quoi on investit.
Investir Sans Plan ou Stratégie :
Investir sans un plan clair ou une stratégie définie peut mener à des décisions impulsives et à un manque de cohérence dans la gestion du portefeuille.
Mettre Tous ses Œufs dans le Même Panier :
La non-diversification est un risque majeur. Il est important de répartir les investissements dans différents actifs ou secteurs pour réduire les risques.
Suivre les Tendances et les Conseils sans Analyse :
Investir sur la base de rumeurs, de tendances ou de conseils d'amis sans faire sa propre analyse peut conduire à des décisions mal informées.
Négliger les Frais :
Sous-estimer l'impact des frais de courtage et d'autres frais associés peut réduire considérablement les rendements.
Réagir Émotionnellement aux Fluctuations du Marché :
Laisser les émotions comme la peur ou l'avidité influencer les décisions d'investissement peut conduire à acheter haut et vendre bas, exactement le contraire de ce qu'il faudrait faire.
Viser des Gains Rapides :
Chercher des profits rapides et spéculer peut être risqué, surtout pour les débutants. Une approche à long terme est généralement plus sûre et plus rentable.
Ignorer les Risques :
Ne pas évaluer correctement le risque d'un investissement ou investir dans des produits financiers complexes sans les comprendre pleinement peut entraîner des pertes importantes.
Ne Pas Suivre Régulièrement son Portefeuille :
Bien qu'une approche à long terme soit recommandée, ignorer complètement son portefeuille après l'avoir constitué est une erreur. Un suivi régulier est nécessaire pour s'adapter aux changements de marché.
Ne Pas Avoir de Stratégie de Sortie :
Il est important de savoir quand vendre une action, que ce soit pour prendre des bénéfices ou limiter les pertes. Ne pas avoir de critères clairs pour vendre peut mener à des pertes inutiles ou à manquer des opportunités de prise de bénéfices.
Conseils des meilleurs investisseurs
Les meilleurs investisseurs au monde, tels que Warren Buffett, Peter Lynch, Ray Dalio, et d'autres, ont partagé de précieux conseils basés sur leur expérience et leur succès en investissement. Voici quelques-uns de leurs conseils les plus pertinents :
Warren Buffett - Investir dans ce que l'on connaît :
- Buffett conseille d'investir dans des entreprises que l'on comprend et dont les modèles d'affaires sont simples. Il met l'accent sur la valeur à long terme plutôt que sur les gains à court terme.
Peter Lynch - "Acheter ce que vous connaissez" :
- Peter Lynch, célèbre pour avoir géré le fonds Magellan chez Fidelity, encourage les investisseurs à investir dans des entreprises dont les produits et services leur sont familiers. Selon lui, les meilleures idées d'investissement peuvent venir de votre quotidien.
Ray Dalio - Diversification et Équilibre :
- Fondateur de Bridgewater Associates, Dalio souligne l'importance de la diversification. Il recommande de ne pas mettre tous ses œufs dans le même panier et de construire un portefeuille bien équilibré pour gérer les risques.
Benjamin Graham - Investissement axé sur la valeur :
- Considéré comme le père de l'investissement axé sur la valeur, Graham conseille d'acheter des actions sous-évaluées et de se concentrer sur la valeur intrinsèque d'une entreprise plutôt que sur ses fluctuations boursières à court terme.
George Soros - Comprendre les Marchés Irrationnels :
- Soros, connu pour sa théorie de la "réflexivité" dans les marchés financiers, souligne que les marchés ne sont pas toujours rationnels ou efficaces. Il suggère que comprendre la psychologie du marché peut offrir des opportunités d'investissement.
Charlie Munger - Discipline et Patience :
- Partenaire de longue date de Buffett et vice-président de Berkshire Hathaway, Munger met l'accent sur la discipline et la patience en investissement. Il conseille d'attendre la bonne opportunité et d'éviter les décisions impulsives.
John Bogle - Investissement Indiciel :
- Fondateur de Vanguard Group et pionnier des fonds indiciels, Bogle recommande aux investisseurs de privilégier les investissements dans des fonds indiciels à faible coût, qui ont historiquement surperformé la gestion active à long terme.
Carl Icahn - Investissement Activiste :
- Icahn est connu pour son approche activiste, prenant souvent des positions importantes dans des entreprises sous-performantes et poussant à des changements pour augmenter leur valeur.
Howard Marks - Comprendre les Cycles de Marché :
- Cofondateur d'Oaktree Capital Management, Marks met l'accent sur la compréhension des cycles de marché et sur l'importance d'être contracyclique, c'est-à-dire d'aller à contre-courant des tendances générales du marché.
Philip Fisher - Recherche Qualitative :
- Fisher, célèbre pour son livre "Common Stocks and Uncommon Profits", conseille de se concentrer sur une recherche qualitative approfondie des entreprises, en prêtant attention à la qualité de la gestion, aux perspectives de croissance à long terme et à l'innovation.
Ces conseils reflètent une diversité de styles et de stratégies d'investissement, mais ils convergent vers des principes fondamentaux comme la patience, la discipline, la connaissance, la diversification et une vision à long terme.